日本ナレッジ株式会社

1. 日本ナレッジ株式会社は、売上高は増加しているものの、利益面では大幅な減少が見られる。検証事業と開発事業を柱とするが、収益性の改善が急務である。 2. 直近売上高は42億円と微増（前年比+1.9%）だが、純利益は8,290万円と前年比-59%の大幅減少。営業利益率も2.4%と低く、悪化傾向にある。自己資本比率は53.6%と高いものの、ROEは7.5%と東証プライム基準に届かず、収益性の低さが目立つ。キャッシュフローはプラスを維持している。 3. 主力事業はソフトウェアシステムの検証サービスとシステム受託開発。IT人材不足を背景に検証事業のアウトソーシング需要が拡大している一方、価格競争のリスクも存在する。経営戦略としては、テスト自動化やAI導入による検証技術の高度化、セキュリティ製品の拡販を目指している。 4. 人材投資による人件費増加が利益減少の要因となっている。今後は、原価率・販管費率の見直しによる営業利益率の改善と、セキュリティ製品市場での競争力強化が重要となる。